Тиджан Тиам на ежегодном собрании Credit Suisse в 2017 году. Фото: МАЙКЛ БУХОЛЬЦЕР /AFP
Тиджан Тиам с гордостью опубликовал фотографию, на которой он улыбается. с исполнительной командой Credit Suisse тысячам подписчиков в Instagram всего за несколько дней до ухода с поста исполнительного директора.
Это был февраль 2020 года, и высокопоставленный инвестиционный банкир уходил в отставку, пытаясь контролировать шпионский скандал, охвативший банк: Credit Suisse признал, что нанял детективов для слежки за бывшими сотрудниками. Несмотря на то, что он сказал, что ничего не знал о шпионаже, Тиам оставил свою работу, чтобы защитить репутацию банка.
Теперь Тиам заново изобретает себя в качестве специалиста по сделкам и возвращается на передовую мировых финансов.
Банкир, который также работал в Aviva и Prudential, рассматривался как потенциальный преемник Жана-Пьера Мюстье на посту главы итальянского кредитора Unicredit, согласно сообщениям прошлого года, но вместо этого решил сосредоточиться на инвестициях. на развивающихся рынках.
Источники, близкие к 59-летнему Тиаму, говорят, что его больше интересовали различные проекты (он также интересуется здравоохранением и борьбой с изменением климата), чем работа в одном из крупнейших банков мира.
Теперь он находится на пороге запуска своей первой сделки после ухода из Credit Suisse.
The Telegraph понимает, что бывший исполнительный директор, вероятно, начнет слияние со своей компанией Freedom Acquisitions I в течение нескольких недель. Источники говорят, что Тиам находится в процессе привлечения инвесторов для финального раунда финансирования перед официальным объявлением.
В марте прошлого года компания с бланковым чеком, также известная как компания по приобретению специального назначения или Spac, разместила листинг на Нью-Йоркской фондовой бирже в рамках сделки, которая привлекла 345 миллионов долларов (252 миллиона фунтов стерлингов).< /p>
Поддержку оказал управляющий фондом Pimco, а также семья миллиардеров Пино, французские магнаты, стоящие за владельцем Gucci Kering Group. Сообщается, что цель Тиама по сбору средств перед запуском составляет 1,5 миллиарда долларов.
Это связано с всплеском сделок Spac, которые захватили рынки в США, когда пустые автомобили выставляются на фондовый рынок и используют собранные деньги для скупки существующих предприятий, желающих стать публичными.
Thiam's Ожидается, что автомобиль официально объявит о своей цели приобретения в ближайшие недели после сообщений о том, что он сосредоточился на компании прошлым летом.
Источники сообщили, что банкир мог быть заманен в безумие US Spac после того, как увидел конкурентов. от швейцарских инвестиционных банков, взбудораживших космос.
The Telegraph понимает, что Тиам, вероятно, начнет слияние со своей компанией Freedom Acquisitions I, выдавшей бланки, в течение нескольких недель. Фото: FABRICE COFFRINI/AFP
Брэди Дуган, глава американского отделения Credit Suisse в период с 2007 по 2015 год, также запустил Spac в прошлом году, а бывший швейцарский руководитель UBS Group Серджио Эрмотти присоединился к гонке в 2020 году. Дом моды Zegna List в Нью-Йорке.
Источник говорит: «Это было очевидно для Тиама. Это довольно быстрый способ снова сесть на лошадь. У вас также были Брэди Дуган и другие, и все они довольно конкурентоспособны».
Сообщается, что бывший глава Credit Suisse вышел на арену Spac после того, как JP Morgan предложил ему эту идею, а его исполнительный директор Джейми Даймон — самый продолжительный генеральный директор Уолл-стрит — лично участвовал в переговорах на ранней стадии. В настоящее время Freedom Acquisition I консультирует инвестиционный банк, а также Bank of America и Broadhaven Capital Partners.
По словам Майкла Виссона, директора отдела рынков капитала PwC, ведущие банкиры рассматривают Spacs как шанс участвовать в более предпринимательских проектах, связанных с прорывом и новыми возможностями. Взамен компании получают многолетний опыт.
«Они чувствуют, что у них есть видение и контакты, чтобы эти сделки работали», — говорит он.
«Лидеры отрасли используют свой опыт в этих сделках. Это не пассивная вещь — они не просто вкладывают свои деньги и надеются, что цель доставит деньги. Лучшие из них связаны с хорошим браком между основателем и покупателем. У них одинаковое стратегическое видение».
Уиссон добавляет, что, судя по его опыту общения с этими банкирами, перспектива попробовать что-то новое явно их волнует.
«Раньше они часто работали в крупных организациях, и вдруг они попадают в настоящую предпринимательскую среду. Многие вовлеченные компании являются передовыми — они следят за новыми тенденциями.
«Эти люди также могут многое дать. У них много опыта и знаний. Они знают, как коммерциализировать идею, вывести ее на рынок и добиться успеха. Многие люди достигают этапа своей карьеры, когда это мотивирует их, и они предпочли бы сделать это, чем сидеть на другой доске FTSE 100».
Что касается Тиама, то сообщалось, что он надеется приобрести Credijusto в своей сделке со Spac, и что мексиканский кредитор, основанный в 2015 году, может быть объединен с поставщиком данных CIAL Dun & Брэдстрит. Это может подойти, поскольку позволит Тиаму использовать свои связи на развивающихся рынках и помочь банку выйти за границу.
Тиам, член совета директоров Kering, родился в Кот-д'Ивуаре и, став взрослым, вернулся к работе в своем правительстве, а также представлял африканскую страну во Всемирном банке и МВФ.
Компания, производящая электромобили, получило оценку в 13 миллиардов долларов, когда она стала публичной в Нью-Йорке после поглощения Spac в прошлом году. что приобретения успешны только в том случае, если лица, занимающиеся сделками, реалистично относятся к оценке.
Карстен Беррар, юрист Sullivan & Кромвель, говорит: «[Оценка цели], в конце концов, является фундаментальным вопросом для успеха объединенного бизнеса».
«Вам нужно избегать ситуации, когда объединенной компании требуется два или три года, чтобы вырасти до оценки, которая была согласована во время объединения бизнеса.
Беррар добавляет: «Это также в интересах целевых акционеров. Можно сказать, что они заинтересованы только в максимизации ценности цели во время комбинации. Но это неправда: почти во всех случаях целевые акционеры не будут обналичивать деньги во время объединения бизнеса».
Светлана Марриотт, директор KPMG UK, говорит, что успех сделки будет зависеть от качества совета директоров, управляющего чековым бланком.
«Если Spac хочет инвестировать в конкретный сектор, тогда, несомненно, важно иметь в совете экспертов отрасли. Требования аналогичны требованиям для любого IPO. Они должны иметь хорошее отношение к рискам и защите инвесторов. Совет должен иметь четкое стратегическое направление, а также должен быть сбалансирован с точки зрения навыков».
Адам Гишен, работавший на Тиама в Credit Suisse, возглавляет усилия по завершению сделки в качестве исполнительного директора Freedom Acquisition.
В разговоре с Euromoney в марте 2021 года Гишен сказал, что у инвесторов Spac «глубокие карманы» и хотели инвестировать в целевую компанию на долгосрочную перспективу.
«Суть того, что мы делаем, заключается в том, что мы хотим найти управленческую команду, с которой мы могли бы работать», — сказал он.
>
Когда дело доходит до совета директоров Freedom Acquisition, сочетание Тиама и Гишена может стать инициатором качественной сделки.
Гишен работал на рынках капитала в Lehman Brothers в годы, предшествовавшие финансового кризиса и стал управляющим директором Nomura в Лондоне, а затем присоединился к независимой консалтинговой фирме Ondra. Он начал работать в Credit Suisse в 2015 году, работая в сфере отношений с инвесторами, корпоративных коммуникаций и маркетинга.
Пара надеется, что они смогут выполнить то, что обещали инвесторам, и добиться успеха в возвращении Тиама на мировые рынки.
Свежие комментарии